دور الهندسة المالية في تطوير المصارف الإسلامية

المؤلفون

  • سرمد عبد الجبار

الكلمات المفتاحية:

الهندسة المالية، المصارف الاسلامية

الملخص

في إطار تحرر وعالمية و تكامل أسواق المال العالمية في العقود الماضية ، ساهمت قوى المنافسة الشديدة بين المصارف و المؤسسات المالية العامة في هذه الأسواق من ناحية ,وتطور وسائل الاتصالات وتكنولوجيا المعلومات من ناحية ثانية , و التطورات المتسارعة الحاصلة في مجال تمويل الشركات والتمويل المصرفي وتمويل الاستثمارات من ناحية ثالثة , في تأدية دور مهم على صعيد تجدد الابتكارات في الحقل المالي , ما ادى إلى ولادة عالم جديد يرتكز على مفهوم " الهندسة المالية Financial Engineering " او ما يطلق عليها عمليات الهندرة . إذ شهدت أسواق المال العالمية منذ بداية الستينات من القرن الماضي ثورة في مجال الابتكارات المالية , والتي شكلت اللبنة الأولى لتبلور مفهوم الهندسة المالية ، هذه الأخيرة التي أهتمت بابتكار الأدوات المالية الحديثة و أدوات إدارة المخاطر بالشكل الذي يضمن للشركات او المؤسسات المالية والمصرفية التخطيط لمستقبلها و تحقيق أهدافها المرسومة ،هذا من جهة, ومن جهة أخرى ضمان المردود الإيجابي للاقتصاديات الإسلامية ككل عن طريق تطوير أسواق رأس المال , و إمدادها بالأدوات و الآليات التمويلية الحديثة والمتطورة التي تحقق اهداف جميع المتعاملين فيها .
وتبرز أهمية الهندسة المالية في المصارف الإسلامية كأداة مناسبة لإيجاد حلول مبتكرة وأدوات مالية جديدة تجمع بين موجبات الشرع الحنيف, و اعتبارات الكفاءة الاقتصادية و المالية، لذلك تحتاج المؤسسات المالية الإسلامية دوما إلى الاحتفاظ بتشكيلة متنوعة من الأدوات والمنتجات المالية تمكنها من إدارة سيولتها بصورة مربحة ، فضلا عن توفيرها للمرونة المناسبة للاستجابة لمتغيرات البيئة المالية والمصرفية ، و تعد الهندسة المالية شريان الحياة للإبداع المالي , ولديها العديد من الأهداف لعل أهمها هو : خفض حجم المخاطرة المالية و ذلك عادة يكون بإيجاد وتطوير مجموعة متنوعة من الأدوات المالية المستحدثة التي يمكن عن طريق هندستها بتوليفات معينة و كما أن للهندسة المالية أهدافا ثانوية من بينها إعادة هيكلة التدفقات النقدية لإدارة مالية افضل مثل استخدام المقايضة لتغيير المعدلات المتغيرة للقروض إلى معدلات ثابتة لأغراض ضريبية أو لقدرة أفضل على التنبؤ بالتدفق المالي . وتقليل تكاليف المعاملات عن طريق إمكانية الدخول بتعاملات معينة وخلق مراكز كبيرة الحجم بتكلفة قليلة نسبيا ، فضلا عن تعزيز فرص تحقيق الأرباح عن طريق إيجاد الأدوات الجديدة التي يمكن استعمالها في عمليات الاستثمار والمضاربة والتحوط .

المراجع

اولاً:الكتب

-احمد النجار ، حركة البنوك الإسلامية : حقائق الأصل وأوهام الصورة ، الطبعة الاولى ، شركة سبرينت ، القاهرة – مصر ، 1993 .

-ابراهيم سامي سويلم ، صناعة الهندسة المالية : نظرات في المنهج الاسلامي ، مركز البحوث ، شركة الراجحي المصرفية للاستثمار ، 200 .

-جمال خريس وايمن ابو خضير وعماد خصاونة ، النقود والبنوك ، الطبعة الأولى ، دار المسيرة للنشر والتوزيع ، عمان – الأردن ، 2002 .

-مجيد جاسم الشرع ، المراجعة عن المسؤولية الاجتماعية في المصارف الإسلامية ، دار وائل للنشر والتوزيع ، الأردن ، 2003.

-محمد محمود العجلوني ، البنوك الاسلامية احكامها ومبادئها وتطبيقاتها المصرفية ،الطبعة الاولى ، دار المسيرة للنشر والتوزيع ، عمان – الأردن ، 2008.

-فادي محمد الرفاعي ، المصارف الإسلامية ، تقديم ريمون يوسف فرحات ، الطبعة الأولى ، منشورات الحلبي ، لبنان ، 2004 .

-عوف محمد الكفراوي ، البنوك الإسلامية : النقود والبنوك في النظام الإسلامي ، مركز الاسكندرية للكتاب ، مصر ، 2001 .

-مجيد جاسم الشرع ، المحاسبة في المنظمات المالية ، المصارف الإسلامية ، الطبعة الاولى ، دار اثراء للنشر والتوزيع ، عمان – الأردن ، 2008.

-محمد صلاح الصاوي ، مشكلة الاستثمار في البنوك الإسلامية وكيف عالجها الإسلام ، دار الوفاء للنشر والتوزيع ، المنصور – جمهورية مصر العربية 1990 .

-حيدر يونس الموسوي ، المصارف الإسلامية ، الطبعة الاولى ،دار اليازوري للنشر والتوزيع ، الاردن ، 2011.

-نشأة عبد العزيز ، فن ادارة المخاطر ، مجلة البورصة المصرفية ، العدد 269 ، 2002.

-نعمة الله نجيب ود. محمود يونس ود. عبد المنعم مبارك ، مقدمة في اقتصاديات النقود والصيرفة والسياسة النقدية ، الدار الجامعية للنشر والتوزيع ، الإسكندرية –مصر 2001.

-هيأة المحاسبة والمراجعة للمؤسسات المالية الإسلامية، المعيار الشرعي رقم (17) ،" صكوك الاستثمار "، المنامة 2003 .

-قيصر عبد الكريم الهيتي ، اساليب الاستثمار الإسلامي ، وأثرها في الأسواق المالية ، الطبعة الأولى ، دار رسلان للنشر والتوزيع ، دمشق –سوريا ، 2006.

- محمد سليمان الأشقر ، بيع المرابحة كما تجرية البنوك الإسلامية ، دار النفائس للنشر والتوزيع ، عمان –الأردن ، 1995.

-زكريا محمد الفالح القضاة ، السلم والمضاربة من عوامل التيسير في الشريعة الإسلامية ، الطبعة الأولى ، دار الفكر للنشر والتوزيع ، عمان – الأردن ، 1989 .

– محمود حسين الوادي ود. حسين محمد سمحان ، المصارف الإسلامية – الأسس النظرية والتطبيقات العملية - ، الطبعة الثانية ، دار المسيرة للنشر والتوزيع والطباعة ، عمان – الأردن ، 2008 .

ثانياً: البحوث

-حيدر يونس الموسوي ، الهندسة المالية مدخل لأعاده بناء المؤسسات المالية والمصرفية في العراق ، بحث مقبول للنشر في مجلة جامعة كربلاء ، 2011 .

-فتح الرحمن علي محمد صالح ، ادوات سوق النقد الاسلامي ، مدخل الهندسة المالية ، مجلة المصرفي ، بنك السودان ، المجلد 26 ، السودان 2002 .

-صلاح محمد علي زين الدين ، رؤية بعض الأكاديميين الألمان لواقع ومستقبل المؤسسات المالية الإسلامية ، من بحوث المؤتمر السنوي الرابع عشر للمؤسسات المالية الإسلامية ، غرفة صناعة وتجارة دبي ، دولة الأمارات العربية المتحدة ، المجلد الرابع ، 2005 .

-عبد العزيز شاكر الكبيسي ، المصارف الإسلامية واهم التحديات المعاصرة ، من بحوث المؤتمر العلمي السنوي الرابع عشر للمؤسسات المالية الإسلامية ( معالم الواقع وآفاق المستقبل ) ، غرفة تجارة وصناعة دبي – الإمارات العربية المتحدة ، المجلد الخامس ، 2005 .

التنزيلات

منشور

2024-11-03

كيفية الاقتباس

سرمد عبد الجبار. (2024). دور الهندسة المالية في تطوير المصارف الإسلامية. المجلة العراقية للعلوم الادارية, 13(53), 269–250. استرجع في من https://journals.uokerbala.edu.iq/index.php/ijas/article/view/2584